股指期货跨期套利 股指期货套利

股指期货跨期套利:通过历史经验得出跨期套利机会

(1)股指期货期现套利机会

例如,2006年3月至2005年6月,深沪股市大盘经历了一波熊市行情,投资者的预期落空,他们认为“深沪A”指数qh下跌行情结束了,此时他们会继续看好“深证a”指数qh,于是他们将期指期货进行卖出套利操作。从而期指qh价格与股指qh合约价格出现振荡,当期指合约价格与股指qh价格“振荡”时,套利机会将出现。

(2)跨期套利机会

做空股指qh获利了结:股指qh行情将在“半年内”结束,因而在“半年内”的股指qh市场投资者将逐渐将手中的股指qh进行平仓,使手中的股票变成现货。由于股指qh价格与股指qh合约价格间的价差出现了明显的反向变化,导致套利收益一、二个月到一年的现象。

(3)套利机会

套利机会出现在2007年10月,2009年4月,6月、7月、9月、10月等时间段的股指qh市场走势震荡下行。在此期间,由于股市的疲软,股指qh的价格下跌了50%以上,但是由于股指qh投资者期望该股指qh的价格远离其真实价值,在低位买入套利机会增加,从而指数qh价格与股指qh的差价回归到合理水平。

股指qh跨期套利机会:这个机会也是很重要的,在上述交易策略的基础上建立期指多空持仓组合并在市场大势逆转时会“瞬间”做出相反的投资策略。

(4)跨品种套利机会

跨品种套利机会对期指qh投资者来说,可以通过期指合约上的相关品种如铜、铝、锌、铅、锡等进行跨品种套利。在这些投资策略中,两个品种属于完全不同的,如铜、铝、锌、铅、镍等。

套利:指在进行套利操作时,不同合约间的期货价差会出现异常的情况,在出现行情时,不同合约间的期货价差会出现异常的情况,套利投资者可以在市场中对两个合约进行套利操作。

三、股指qh跨品种套利机会

A)如果选择跨品种套利,那么一定要选择有明显的趋势行情的品种,这样的品种往往容易获得较大的收益。

B)如果选择跨品种套利,那么就要注意由于股指qh的操作周期相对较长,所以对跨品种套利的选择就会有所不同。比如说,如果选择股指qh,那么就要根据市场的走势和大势,做相应的选择。

D)期指套利的策略

A)如果选择跨品种套利,那么就要根据市场的具体走势进行套利操作,即投资者利用股指qh、现货市场的相关走势,通过当时市场的情形进行跨品种套利。比如说,当投资者看涨某个品种的利多,那么就可以在合约上买进多单,在多单上卖出空单。那么,投资者就可以利用股指qh、现货市场的利空消息进行套利操作。

做多股指qh和做空股指qh的跨品种套利机会

A)若投资者在进行股指qh投资之前,先对近期市场行情作出判断